Ένα ακόμη βήμα προς την ιδιωτικοποίηση των Ελληνικών Αλυκών πραγματοποιήθηκε με την προεπιλογή επτά επενδυτικών σχημάτων που περνούν στη δεύτερη φάση του διαγωνισμού για την πώληση πλειοψηφικού ποσοστού της εταιρείας.
Το Διοικητικό Συμβούλιο του Εθνικού Αναπτυξιακού Ταμείου ενέκρινε την είσοδο των επτά υποψηφίων στη φάση των δεσμευτικών προσφορών, η οποία αφορά την αξιοποίηση της εταιρείας μέσω της πώλησης τουλάχιστον του 51% του μετοχικού της κεφαλαίου.
Το επενδυτικό ενδιαφέρον προέρχεται τόσο από εξειδικευμένες εταιρείες παραγωγής και εμπορίας αλατιού όσο και από ελληνικούς και διεθνείς επιχειρηματικούς ομίλους με παρουσία σε ευρύτερους κλάδους της βιομηχανίας, των τροφίμων και των επενδύσεων.
Οι υποψήφιοι, αφού υπογράψουν συμφωνίες εμπιστευτικότητας, θα αποκτήσουν πρόσβαση στο Virtual Data Room της εταιρείας και στα τεύχη του διαγωνισμού, προκειμένου να προετοιμάσουν τις οικονομικές τους προσφορές.
Οι επτά διεκδικητές
Ανάμεσα στους υποψηφίους ξεχωρίζουν ισχυροί παίκτες της ευρωπαϊκής αγοράς αλατιού.
Η κοινοπραξία της κυπριακής Μ.Π. Θεοδώρου Βιομηχανία Άλατος και της σουηδικής Salinity Group συνδυάζει σημαντική παραγωγική παρουσία στη Μεσόγειο με διεθνές δίκτυο διανομής σε περισσότερες από 40 χώρες. Η κυπριακή εταιρεία αποτελεί τον μεγαλύτερο παραγωγό αλατιού της Κύπρου, ενώ η Salinity διαθέτει δραστηριότητες σε Ευρώπη, Αμερική και Χιλή και συγκαταλέγεται στις λίγες εταιρείες διεθνώς που παράγουν νιφάδες θαλασσινού αλατιού στη Μεσόγειο.
Στη διαδικασία συμμετέχει και η ΚΑΛΑΣ Α.Ε., η μεγαλύτερη ελληνική βιομηχανία τυποποίησης και εμπορίας αλατιού, με μονάδες στο Μεσολόγγι και τη Σίνδο. Η εταιρεία κατέχει ηγετική θέση τόσο στα επώνυμα προϊόντα όσο και στην παραγωγή private label, συνεργαζόμενη με το σύνολο σχεδόν των μεγάλων αλυσίδων λιανεμπορίου στην Ελλάδα αλλά και με σημαντικούς πελάτες του εξωτερικού.
Ιδιαίτερο ενδιαφέρον παρουσιάζει και η κοινοπραξία της ΠΙΤΣΙΑΣ Α.Ε. με την Κωνσταντόπουλος Α.Ε. Από τη μία πλευρά βρίσκεται μία αναπτυσσόμενη αλυσίδα σούπερ μάρκετ της Βόρειας Ελλάδας και από την άλλη ένας από τους μεγαλύτερους εξαγωγικούς ομίλους επιτραπέζιας ελιάς και ελαιολάδου της χώρας, με παρουσία σε δεκάδες διεθνείς αγορές.
Στη δεύτερη φάση προκρίθηκε επίσης η κοινοπραξία της γαλλικής UNISEL με τη ΧΙΩΝ Α.Ε., ιστορική ελληνική βιομηχανία θαλασσινού αλατιού που λειτουργεί από το 1935. Η UNISEL λειτουργεί ως επενδυτικός και διοικητικός βραχίονας επιχειρήσεων του κλάδου άλατος, προσφέροντας τεχνογνωσία στη διαχείριση και ανάπτυξη αντίστοιχων δραστηριοτήτων.
Παρούσα είναι ακόμη η Mantis Trading, μέλος του Ομίλου Mantis, ενός από τους μεγαλύτερους ελληνικούς ομίλους εμπορίας και διανομής καταναλωτικών προϊόντων. Ο όμιλος, με ιστορία άνω των 50 ετών, δραστηριοποιείται στην εισαγωγή, επεξεργασία και διανομή αναψυκτικών, αλκοολούχων ποτών και προϊόντων ευρείας κατανάλωσης, ενώ τα τελευταία χρόνια έχει διευρύνει σημαντικά το επενδυτικό του αποτύπωμα μέσω εξαγορών και στρατηγικών συνεργασιών. Στη δεύτερη φάση συμμετέχει επίσης και η Meccanica Group, ελληνικός όμιλος που δραστηριοποιείται στις τεχνικές υπηρεσίες, στη διαχείριση εγκαταστάσεων, στη συντήρηση υποδομών, στις υπηρεσίες πληροφορικής και στο outsourcing λειτουργιών για ιδιωτικούς και δημόσιους φορείς.
Το διεθνές ενδιαφέρον συμπληρώνει η ιταλική SOSALT, η οποία επεξεργάζεται περίπου 120.000 τόνους θαλασσινού αλατιού ετησίως στις μονάδες της στη Σικελία, διαθέτει παραγωγική παρουσία σε περίπου 700 εκτάρια αλυκών και εξάγει προϊόντα σε 32 χώρες.
Στόχος οι δεσμευτικές προσφορές μέχρι το τέλος του φθινοπώρου
Ο σχεδιασμός προβλέπει την υποβολή δεσμευτικών οικονομικών προσφορών έως το τέλος του φθινοπώρου, χωρίς όμως να αποκλείονται χρονικές μετατοπίσεις, καθώς πρόκειται για μία σύνθετη διαγωνιστική διαδικασία.
Ανοιχτό παραμένει το εάν και οι επτά προεπιλεγμένοι υποψήφιοι θα καταθέσουν τελικά δεσμευτικές προσφορές. Όπως συμβαίνει συχνά σε αντίστοιχες διαγωνιστικές διαδικασίες, δεν αποκλείεται κάποιο επενδυτικό σχήμα να επανεξετάσει τη συμμετοχή του, ανάλογα με τα ευρήματα του ελέγχου (due diligence) ή τις επιχειρηματικές του προτεραιότητες.
Μετά την κατάθεση των προσφορών θα ακολουθήσει η αξιολόγησή τους, ενώ στη συνέχεια το Ελεγκτικό Συνέδριο θα εξετάσει τη νομιμότητα της διαδικασίας πριν δοθεί το τελικό “πράσινο φως” για την ολοκλήρωση της συναλλαγής.
Ο στόχος του Εθνικού Αναπτυξιακού Ταμείου είναι στις αρχές του επόμενου έτους να έχει αναδειχθεί ο στρατηγικός επενδυτής που θα αναλάβει την πλειοψηφία της εταιρείας.
Μια υγιής εταιρεία χωρίς δανεισμό
Η ιδιωτικοποίηση πραγματοποιείται σε μια περίοδο κατά την οποία οι Ελληνικές Αλυκές εμφανίζουν ιδιαίτερα ισχυρή χρηματοοικονομική εικόνα.
Σύμφωνα με τις οικονομικές καταστάσεις του 2024, η εταιρεία δεν διαθέτει τραπεζικό δανεισμό, παρουσιάζει υψηλή κεφαλαιακή αυτονομία και ισχυρή ρευστότητα.
Ο κύκλος εργασιών διαμορφώθηκε στα 5,02 εκατ. ευρώ, μειωμένος κατά 20,25% σε σχέση με το 2023, κυρίως λόγω των ήπιων καιρικών συνθηκών που περιόρισαν σημαντικά τη ζήτηση για αλάτι αποχιονισμού, αλλά και λόγω χαμηλότερων πωλήσεων από τις αλυκές της Λέσβου.
Τα καθαρά κέρδη ανήλθαν στις 635 χιλ. ευρώ έναντι σχεδόν 986 χιλ. ευρώ ένα χρόνο νωρίτερα, ενώ τα EBITDA διατηρήθηκαν σε θετικό επίπεδο, φθάνοντας τα 1,51 εκατ. ευρώ.
Παρά τη μείωση της κερδοφορίας, η εταιρεία πραγματοποίησε επενδύσεις ύψους 1 εκατ. ευρώ σε πάγιο εξοπλισμό, ενώ προχώρησε και σε διανομή μερίσματος 1,25 εκατ. ευρώ προς τους μετόχους της, σχεδόν τριπλάσιου σε σχέση με το προηγούμενο έτος.
Τα ίδια κεφάλαια διαμορφώθηκαν στα 16,65 εκατ. ευρώ, καλύπτοντας το 86,5% του ενεργητικού, στοιχείο που καταδεικνύει την ιδιαίτερα ισχυρή κεφαλαιακή της βάση.
Ο κυρίαρχος της ελληνικής αγοράς αλατιού
Οι Ελληνικές Αλυκές ιδρύθηκαν το 1988 και από το 2018 ανήκουν στο Υπερταμείο, το οποίο κατέχει σήμερα το 80% του μετοχικού τους κεφαλαίου. Το υπόλοιπο 20% ανήκει στους δήμους όπου λειτουργούν οι αλυκές.
Η εταιρεία διαχειρίζεται επτά ενεργές αλυκές σε Μεσολόγγι, Κίτρος, Αγγελοχώρι, Νέα Κεσσάνη, Μέση, Καλλονή και Πολιχνίτο, καλύπτοντας περισσότερο από το 92% της εγχώριας παραγωγής πρωτογενούς θαλασσινού αλατιού και περίπου το 60% της συνολικής ζήτησης της ελληνικής αγοράς.
Η ετήσια παραγωγική της δυναμικότητα ξεπερνά τους 200.000 τόνους, ενώ απασχολεί περίπου 60 εργαζόμενους και παράγει, μεταξύ άλλων, την ΠΓΕ “Αφρίνα” Μεσολογγίου (Fleur de Sel), ένα προϊόν υψηλής προστιθέμενης αξίας με σημαντικές εξαγωγικές προοπτικές.
Παράλληλα, όλες οι αλυκές της εταιρείας βρίσκονται εντός προστατευόμενων περιοχών Natura 2000, ενώ αρκετές αποτελούν τμήμα υγροτόπων που προστατεύονται από τη διεθνή σύμβαση Ramsar, γεγονός που προσδίδει ιδιαίτερη σημασία στη διαχείριση των περιβαλλοντικών τους υποχρεώσεων.
Το μεγάλο στοίχημα της επόμενης ημέρας
Η κυβέρνηση και το Εθνικό Αναπτυξιακό Ταμείο επιδιώκουν μέσω της εισόδου στρατηγικού επενδυτή να μετατρέψουν τις Ελληνικές Αλυκές από μία υγιή δημόσια επιχείρηση σε έναν ευρωπαϊκό πρωταγωνιστή στον κλάδο του φυσικού θαλασσινού αλατιού.
Το σχέδιο προβλέπει την επιτάχυνση επενδύσεων σε παραγωγικές υποδομές, τον περαιτέρω εκσυγχρονισμό της εταιρείας, την ενίσχυση της διεθνούς ανταγωνιστικότητας και τη διατήρηση της ελληνικής παραγωγής ως στρατηγικής δραστηριότητας με υψηλή προστιθέμενη αξία. Παράλληλα, επιδιώκεται η ενίσχυση των εσόδων των τοπικών κοινωνιών και των δήμων που συμμετέχουν στο μετοχικό κεφάλαιο, με στόχο η Ελλάδα να αποκτήσει έναν ισχυρό ευρωπαϊκό παίκτη στην αγορά φυσικού θαλασσινού αλατιού, αξιοποιώντας τον “λευκό χρυσό” της χώρας.
Πηγή: capital.gr
